Votre compte affiche 80 000 € ce matin. Mais au fond, vous savez que vous ne pouvez pas vraiment en dépenser 80 000 €. Il y a la TVA collectée du mois qui sera reversée dans 3 semaines, les salaires de fin de mois, le fournisseur à payer vendredi, l'URSSAF du 15. Le solde bancaire est un chiffre brut. Ce que vous pouvez vraiment dépenser, c'est une autre question — et la réponse est souvent très différente.
Cette confusion entre solde bancaire et cash disponible est à l'origine de beaucoup de décisions mal calibrées : un investissement trop important pris sur un faux sentiment d'abondance, une distribution de dividendes qui précède une tension de trésorerie de quelques semaines, un recrutement décidé sans intégrer les charges qui viennent avec.
Les 3 couches de la trésorerie
Pour comprendre ce que vous pouvez réellement déployer, il faut distinguer trois niveaux distincts dans votre trésorerie :
Couche 1
Solde bancaire brut
Ce que affiche votre relevé ce matin. Ce chiffre inclut de l'argent qui ne vous appartient pas encore vraiment.
80 000 €
Couche 2
Trésorerie utile
Solde brut diminué des engagements certains à court terme : TVA à reverser, salaires du mois, charges sociales à date, fournisseurs échus. C'est l'argent dont vous avez besoin pour fonctionner normalement.
80 000 € - 47 000 € d'engagements = 33 000 €
Couche 3
Cash disponible (mobilisable)
Trésorerie utile diminuée de votre réserve de sécurité (le minimum que vous avez décidé de ne jamais toucher). C'est le seul argent que vous pouvez investir, placer ou distribuer sans risque.
33 000 € - 20 000 € réserve = 13 000 € mobilisables
Dans cet exemple, un solde de 80 000 € devient 13 000 € de cash réellement disponible. C'est une différence qui explique pourquoi tant de dirigeants ont l'impression d'avoir de la trésorerie et de manquer d'argent en même temps.
Ce qui se cache dans les "engagements certains"
Le calcul de la trésorerie utile (couche 2) exige de recenser tous les décaissements certains à venir dans les 30 prochains jours. Voici ce qu'on oublie le plus souvent :
TVA collectée non encore reversée
L'argent de la TVA transite sur votre compte mais appartient à l'État. En régime mensuel, c'est souvent 15 à 20 % du solde brut qui est "invisible".
Salaires et charges sociales à venir
Si vous regardez votre trésorerie le 20 du mois, les salaires du 28 et l'URSSAF du 15 suivant sont déjà des engagements certains — même s'ils ne sont pas encore sortis.
Fournisseurs échus ou proches de l'échéance
Les factures fournisseurs dont l'échéance est dans les 15 prochains jours sont des sorties quasi-certaines. Elles doivent figurer dans les engagements, pas dans le "disponible".
Remboursements d'emprunts
Les mensualités de crédit sont souvent prélevées automatiquement — et donc oubliées dans le calcul mental du disponible. À intégrer systématiquement.
Acomptes d'IS (4 fois par an)
En mars, juin, septembre et décembre. Si vous êtes à la mi-mai avec un solde confortable, mais un acompte IS de 12 000 € prévu le 15 juin, ce montant est déjà un engagement — pas du disponible.
Le calcul en pratique : 5 minutes une fois par semaine
Voici la séquence concrète pour calculer votre cash disponible chaque lundi matin :
Ce calcul prend 5 minutes avec les bons chiffres sous la main. Il change radicalement la façon dont vous lisez votre situation financière et la façon dont vous prenez les décisions d'investissement ou de distribution.
Savoir ce qu'on peut dépenser, c'est aussi savoir ce qu'on peut placer
Quand votre cash disponible dépasse régulièrement un certain seuil, cet excédent est de la trésorerie dormante — de l'argent qui dort sur un compte courant non rémunéré alors qu'il pourrait travailler. Calculer précisément votre disponible, c'est aussi identifier ce que vous pouvez placer sur un compte à terme ou un fonds monétaire sans jamais mettre l'activité en danger. Le calcul en 5 étapes ci-dessus est le point de départ de cette décision.
Questions fréquentes
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